公允价值层次理论及其在CAS中的应用 公允价值的层次

公允价值层次理论及其在CAS 中的应用

【摘要】 公允价值层次是公允价值计量问题的重要内容，能为公允价值应用提供明晰的借鉴，有利于提高公允价值信息的可靠性。FASB 与IASB 关于公允价值层次的基本特征和主要内容的论述为公允价值层次理论奠定了基础。为此，正确地理解公允价值层次理论，并明确其现实意义，对我国企业会计准则中公允价值的具体应用具有较强的指导作用。

【关键词】 公允价值；公允价值层次理论；会计准则

一、引言

公允价值层次（fair value level）是公允价值计量问题的重要部分，能为公允价值计量提供层次明晰的应用思路，有利于提高公允价值会计信息的可靠性。美国财务会计准则委员会（FASB ）于2006年正式发布的财务会计准则公告第157号《公允价值计量》，对公允价值应用层次进行了详细的分类。当前，国际会计准则理事会（IASB ）也以FASB 的《公允价值计量》为蓝本制定有关公允价值计量准则。而公允价值的大量运用成为我国现行会计准则体系①（以下简称现行准则）的一大特色②，关于公允价值层次的思想已有深入的体现，对公允价值层次的规定比以前更为具体、范围更广。然而，现行准则在公允价值层次的相关规定上仍存在一些不妥之处。本文在借鉴FASB 和IASB 有关公允价值层次的研究成果的基础上，对公允价值层次理论的现实意义、我国现行准则中公允价值层次的分层原则及其具体问题进行深入分析，以期有利于我国相关公允价值会计准则的完善，从而提高我国企业公允价值会计信息的可靠性。

二、FASB 与IASB 关于公允价值层次的基本特征和主要内容

（一）FASB 与IASB 关于公允价值层次思想的变迁和发展

公允价值层次的思想在公允价值计量的初期就已存在。早在1977年FASB 发布的SFAS No.15《债权人和债务人对复杂债务重组的会计处理》中就已提出以市场价格估计公允价值，若无市场价格，则以预期现金流量的现值来估算公允价值。2005年，FASB 在发布的第157号《公允价值计量》准则（工作稿）中将公允价值层次按信息的相对可靠性分为5个层次，并在2006年发布的《公允价值计量》准则（正式稿）最终将公允价值计量分为3个层次。

IASC （IASB 的前身）金融工具会计准则联合工作组制定的《金融工具和类似项目（准则草案和结论基础）》（1978），分为有可观察市价时公允价值的确认方法和无可观察市价时公允价值的确认方法两个层次。由于IASB 以FASB 发布的SFAS No.157《公允价值计量》为蓝本制定其公允价值计量准则，IASB 的有关公允价值层次的内容与FASB 基本趋同。

（二）FASB 关于公允价值层次的主要内容